Le financement des PME et des entrepreneurs 2026 (version abrégée)

7. Suisse

Données essentielles sur le financement des PME

On ne compte en Suisse que 0.3 % de grandes entreprises et les PME continuent de dominer le paysage entrepreneurial, puisqu’elles représentent 99.7 % de l’ensemble des entreprises.

La croissance du PIB réel de la Suisse était de 0.9 % en 2024, contre 1.2 % l’année précédente. Le total de l’encours de prêts aux PME a augmenté de 1.8 % en 2024, pour atteindre 562 milliards CHF, ce qui marque un ralentissement par rapport aux 3.4 % observés en 2023. L’encours de prêts a augmenté de 3 % pour les micro‑entreprises, mais s’est contracté respectivement de 0.8 % et de 0.5 % du côté des petites et moyennes entreprises.

Au cours de la période 2007‑2024, les prêts aux PME ont crû de 74.1 %, et les prêts toutes entreprises confondues de 80.7 %.

Les critères d’octroi des prêts se sont légèrement durcis en 2024 ; la demande de prêts des entreprises est restée vigoureuse tout au long de l’année, alors que celle des ménages a peu augmenté.

Après avoir enregistré son niveau le plus faible, à 1.74 %, en 2021, le taux d’intérêt moyen appliqué aux PME est remonté en 2022 (2.56 %) et en 2023 (3.30 %) avant de repartir à la baisse pour s’établir à 2.39 % en 2024. L’écart de taux d’intérêt entre les grandes et les petites entreprises s’est creusé à 53 points de base en 2024 alors qu’en 2023 il avait atteint son point le plus bas depuis 2009, soit 38 points de base.

En 2020, en raison de la pandémie de COVID‑19, les investissements de capital‑risque et de capital‑développement avaient chuté de 48.8 %. En 2021 et 2022, on a pu observer une reprise, avec une progression de respectivement 21.7 % et 79.5 %. Cela étant, après un repli de 23.9 % en 2023, les investissements de capital‑risque et de capital‑développement ont encore diminué, de 16.6 %, en 2024.

Du côté du financement non traditionnel (alternatif) en ligne, on observe que le nombre de plateformes de financement participatif a été porté à 38 en 2024, contre 36 en 2023, mais que seules 23 d’entre elles ont procédé à des campagnes de levées de fonds en 2024. Parmi les différentes catégories de financement participatif, les prêts collaboratifs continuent de représenter le plus gros volume (74 %), suivis de l’investissement participatif en capital (21 %). Le volume de dons avec ou sans récompense a quant à lui baissé de 7.2 % en 2024 par rapport à l’année précédente.

Les retards de paiement interentreprises ont enregistré un léger fléchissement, puisqu’ils sont passés de 13 jours en 2023 à 11 jours en 2024. Ils restent néanmoins au‑dessus de leur niveau d’avant la pandémie de COVID‑19 (8 jours en 2019). Les problèmes de trésorerie hérités de la période pandémique continuent de peser sur les entreprises.

En Suisse, quatre coopératives de cautionnement aident les PME à obtenir des prêts bancaires à concurrence de 1 million CHF. Le volume des garanties de prêts n’a cessé d’augmenter sur la période 2007‑2010, pour ensuite se contracter légèrement en 2011, et reprendre sa progression entre 2012 et 2021. Le Conseil fédéral a modifié la Loi fédérale sur les aides financières aux organisations de cautionnement en faveur des PME : depuis le 1^er juillet 2019, la loi autorise les cautionnements pour les crédits pouvant s’élever jusqu’à 1 million CHF (sachant que le plafond était précédemment fixé à 500 000 CHF). Le volume baisse chaque année depuis 2021, ce dispositif étant en partie cannibalisé par des mesures spéciales liées à la pandémie.

Le Conseil fédéral a notamment adopté trois mesures visant à soutenir le financement des PME pendant et après la pandémie, prévoyant l’octroi de crédits transitoires dans le cadre d’un programme de garantie ; de crédits dans le cadre d’un programme de garantie spécifiquement destiné aux start‑ups ; ainsi qu’un programme de soutien (aides non remboursables essentiellement) pour les entreprises qui, par la nature de leur activité économique, ont particulièrement souffert des conséquences de la crise du COVID-19. Ces programmes de garantie adoptés spécialement en réponse à la pandémie de COVID‑19 exigent, en principe, le remboursement intégral du crédit dans un délai de huit ans. Fin 2024, environ 11 % des entreprises suisses bénéficiaient encore de ces crédits.

Tableau 7.1. Tableau de bord pour la Suisse

Indicateur	Unité	2007	2008	2009	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024
Endettement
Encours des prêts aux entreprises, PME	Milliards CHF	323.1	344.8	343.9	363.6	377.6	384.4	404.8	402.3	403.7	412.0	422.1	441.3	463.0	487.6	508.9	534.6	552.5	562.8
Encours des prêts aux entreprises, total	Milliards CHF	401.6	426.5	433.5	458.7	480.9	489.1	513.6	526.5	525.0	538.7	550.4	583.9	606.5	648.1	674.0	696.5	716.9	725.9
Part de l’encours des prêts aux PME	% de l’encours total des prêts aux entreprises	80.44	80.86	79.33	79.26	78.52	78.60	78.81	76.41	76.89	76.48	76.69	75.58	76.33	75.22	75.51	76.74	77.07	77.52
Garanties de prêts accordées par l’État, PME	Milliards CHF	0.10	0.15	0.19	0.22	0.21	0.22	0.23	0.24	0.24	0.25	0.26	0.26	0.29	15.44	12.29	9.94	7.94	6.53
Taux d’intérêt, PME	%			2.21	2.11	2.08	2.01	1.99	2.05	2.07	2.04	2.08	1.96	1.83	1.76	1.74	2.56	3.30	2.39
Taux d’intérêt, grandes entreprises	%			1.35	1.23	1.16	1.11	1.16	1.16	1.30	1.25	1.30	1.33	1.30	1.29	1.15	2.10	2.92	1.86
Écart de taux d’intérêt	Points de pourcentage			0.86	0.88	0.92	0.90	0.83	0.89	0.78	0.79	0.79	0.63	0.53	0.47	0.59	0.46	0.38	0.53
Garanties fournies, PME	% des PME tenues de fournir une garantie pour obtenir un prêt bancaire			76.00	75.01	76.56	76.75	74.86	78.78	79.64	79.88	81.85	81.70	82.91	83.93	84.19	84.56	84.18	83.89
Taux d’utilisation	Prêts aux PME utilisés/accordés	71.00	70.00	71.00	70.00	69.00	71.00	72.00	72.00	71.76	71.68	70.59	70.30	70.13	71.54	71.38	71.76	71.17	71.59
Financements non bancaires
Capital‑risque et capital‑développement	Millions EUR	327	300	316	337	231	290	237	234	381	453	1 136	787	1 761	901	1 097	1 769	1 461	1 209
Capital‑risque et capital‑développement (variation)	Taux de croissance en glissement annuel, en %		-8.20	5.40	6.64	‑31.68	25.86	‑18.44	-1.31	63.25	18.94	150.57	-30.7	123.71	-48.8	21.67	79.48	-23.9	-16.6
Autres indicateurs
Retards de paiements interentreprises	Nombre de jours	12	13	13	11	10	9	9	7	7	7	7	6	7	8	13	12	13	11
Faillites, PME	Nombre	4 314	4 221	5 215	6 255	6 661	6 841	6 495	5 867	6 098	6 684	6 710	6 878	6 009	4 893	5 127	6 799	7 335	8 659
Faillites, PME (variation)	Taux de croissance en glissement annuel, en %		-2.16	23.55	19.94	6.49	2.70	-5.06	-9.67	3.94	9.61	0.39	2.50	-12.63	‑18.57	4.78	32.61	7.88	18.05

Source : Voir le tableau 2.

Conditions macroéconomiques et de financement

D’après les premières données disponibles, le PIB réel a progressé de 0.9 % en 2024 après l’augmentation de 1.2 % observée en 2023. La demande intérieure a soutenu la croissance à la faveur d’une progression supérieure à la moyenne de la consommation privée. Sous l’effet d’un recul marqué du négoce international, la contribution du commerce extérieur à la croissance globale a été négative.

La croissance du PIB réel de la Suisse, qui était de 0.6 % au quatrième trimestre de 2024, s’est établie à 0.8 % au premier trimestre de 2025. La croissance a été générale dans le secteur des services. La demande intérieure a connu une évolution positive et les industries chimiques et pharmaceutiques une progression supérieure à la moyenne.

Les PME dans l’économie nationale

Les PME, définies comme des entités de 249 salariés au maximum, représentaient 99.7 % des entreprises suisses en 2023 et employaient 66.1 % de la main d’œuvre. Les micro‑entreprises comptaient pour 89.8 % des entreprises et 24.7 % de l’emploi salarié du pays, alors que les grandes entreprises ne constituaient que 0.3 % des entreprises et employaient 33.9 % de la population active.

Tableau 7.2.  Ventilation des entreprises en Suisse, 2023

Par taille

Taille de l’entreprise	Nombre	%
Ensemble des entreprises	626 033	100
PME (1-249)	624 219	99.71
Micro-entreprises (1-9)	561 952	89.76
Petites entreprises (10-19)	52 476	8.38
Moyennes entreprises (50-249)	9 791	1.56
Grandes entreprises (≥ 250)	1 814	0.29

Note : Les données concernent les entreprises commerciales des secteurs primaire, secondaire et tertiaire.

Source : Statistique structurelle des entreprises STATENT 2023, publiée en 2025.

Prêts aux PME

L’encours total des prêts aux entreprises et l’encours des prêts aux PME ont poursuivi leur progression en 2024 en glissement annuel, au rythme, respectivement, de 1.3 % et 1.8 %, contre 2.9 % et 3.4 % en 2023. Cette croissance est exclusivement le fait des prêts aux micro‑entreprises qui ont augmenté de 3 %, alors qu’ils ont reculé dans toutes les autres catégories : de 0.8 % pour les prêts aux petites entreprises, de 0.5 % pour les moyennes entreprises et de 1.1 % pour les grandes entreprises. Ces évolutions modérées pourraient être le signe d’une situation en voie de stabilisation après les bouleversements provoqués par la pandémie de COVID‑19.

À l’exception de 2009 et 2014, les prêts aux PME ont augmenté chaque année entre 2007 et 2024, le taux de croissance total atteignant 74.2 %. De façon générale, ils ont crû moins vite que l’ensemble des prêts aux entreprises, qui, eux, ont progressé de 80.7 % sur cette période. De ce fait, la part des prêts aux PME dans l’ensemble des prêts aux entreprises s’est contractée, passant de 80.4 % en 2007 à 77.5 % en 2024.

Conditions de crédit

L’enquête sur les prêts bancaires de la Banque nationale suisse montre que la demande de prêts des entreprises est restée vigoureuse tout au long de l’année 2024, et que la demande de prêts des ménages s’est légèrement redressée.

L’enquête révèle également un resserrement des conditions de crédit en 2024, davantage pour les entreprises que pour les ménages, et un léger durcissement des critères d’octroi des prêts au cours de l’année.

Après une hausse à 2.56 % en 2022 et à 3.30 % en 2023, les taux d’intérêt des prêts inférieurs à 1 million CHF ont été ramenés à 2.39 % en 2024. Les taux d’intérêt appliqués aux grandes entreprises ont eux aussi baissé, passant de 2.92 % en 2023 à 1.86 % en 2024.

L’écart de taux entre les prêts aux PME et les prêts aux grandes entreprises, mesuré de manière indirecte à partir, respectivement, des prêts d’un montant inférieur à 1 million CHF (prêts aux PME) et supérieur ou égal à 1 million CHF (prêts aux grandes entreprises) s’est creusé entre 2009 et 2011, à 92 points de base (pdb), avant de se resserrer pour atteindre 83 pdb en 2013. En 2013‑2014, il a augmenté jusqu’à 89 points de base, avant de décroître quasiment chaque année pour s’établir à 38 pdb en 2023, soit le plus faible écart enregistré sur la période de référence (2007‑2024). En 2024, l’écart s’est de nouveau accentué pour atteindre 53 pdb soit quasiment son niveau de 2020.

D’après le Bulletin mensuel de statistiques bancaires de la Banque nationale suisse, le taux d’utilisation des lignes de crédit était de 71.6 % en 2024. Cet indicateur a affiché une grande stabilité au fil des années puisqu’il s’est maintenu sur une fourchette étroite, comprise entre 69 % (en 2011) et 72 % (en 2013 et 2014).

Entre 2009 et 2024, la proportion de prêts aux PME devant être assortis de garanties a régulièrement augmenté, passant de 76 % à 83.9 %. Ce taux s’est toutefois stabilisé autour de 84 % entre 2020 et 2024.

Autres sources de financement des PME

Capital‑risque

Le marché suisse du capital‑risque et du capital‑développement, qui ne cesse de fluctuer, affiche une forte croissance depuis quelques années. Après une hausse modérée (+18.9 %) en 2016, les investissements de capital‑risque et de capitaux de croissance ont grimpé de 150.6 % en 2017. Le volume total a ensuite chuté de 30.7 % en 2018 avant de rebondir de 123.7 % en 2019. En 2020, la pandémie de COVID-19 a entraîné une contraction de 48.8 %, ramenant le volume total à 901 millions EUR. Après une reprise modérée en 2021 (+21.7 %), suivie d’une hausse marquée de 79.5 % en 2022, le volume de capital‑risque et de capital‑développement investi dans les entreprises suisses a atteint 1 769 millions EUR, soit le montant annuel le plus élevé enregistré sur la période de référence. En 2023 et 2024, on observe, par rapport aux années précédentes, un recul à 1 461 millions EUR et 1 208.8 millions EUR, soit une baisse respective de 23.9 % et 16.6 % en glissement annuel. Notons toutefois qu’au cours de ces deux années, le volume s’est maintenu au‑dessus de la moyenne de 1 100 millions EUR établie sur 10 ans. En 2024, les investissements de capital‑risque ont augmenté de 39.2 %, alors que ceux de capital‑développement ont plongé de 73.7 %.

Jusqu’en 2022, les apports de capital‑risque étaient pour l’essentiel concentrés dans les jeunes entreprises. À partir de 2023, ils ont été dirigés vers des entreprises plus avancées dans leur développement. Ainsi, en 2024, plus de la moitié des investissements en capital‑risque (50.6 %) étaient dirigés vers des stades de développement plus avancés, soit une augmentation de 39.9 % en glissement annuel.

Il n’en demeure pas moins que les investissements dans les toutes jeunes entreprises suisses restent importants et représentent 38.5 % du volume total de capital‑risque investi dans les entreprises suisses. En outre, les apports de capitaux d’amorçage ont augmenté de 95.92 % en 2024.

Marché du financement participatif en Suisse

Le marché suisse du financement participatif connaît une forte croissance depuis le lancement en 2008 de la première plateforme suisse spécialisée dans ce domaine, Cashare. Fin avril 2025, la Suisse comptait 38 plateformes de financement participatif différentes.

En 2024, 550.2 millions CHF ont été levés en Suisse par le biais du financement participatif dans le cadre de 4 071 campagnes. Le volume de financement est resté stable par rapport à 2023 puisqu’il affiche une baisse d’à peine 0.5 %. Depuis le lancement de la première plateforme en 2008, ce type de financement a permis de lever 4.3 milliards CHF.

Les prêts collaboratifs continuent de représenter le plus gros volume de financement participatif en 2024, à 406.1 millions CHF (en hausse de 2.0 % par rapport à 2023). L’investissement participatif en capital arrive en deuxième position avec un volume de 117.1 millions CHF (−11 %). Le volume de dons avec ou sans récompense a également baissé par rapport à 2023 pour ressortir à 27.1 millions EUR (‑7.2 %) en 2024.

Autres indicateurs

Selon le rapport annuel d’Intrum Justitia, les retards de paiement interentreprises ont connu une baisse régulière entre 2008 et 2018, passant de 12 jours à 6 jours. À partir de ce niveau qui était le plus faible enregistré depuis 2007, une première augmentation a été enregistrée en 2019 puisque les retards de paiement sont passés à 7 jours. Ils ont ensuite poursuivi leur tendance à la hausse pour atteindre 13 jours à la fin de l’année 2021, ce qui constitue le plus haut niveau de cet indicateur depuis 2007. En 2023, ils se sont maintenus à 13 jours (comme en 2021) avant de retomber à 11 jours en 2024. On peut raisonnablement penser que cet allongement des délais tient aux problèmes de trésorerie qu’ont connus les entreprises, en Suisse comme dans le reste du monde, à la suite de la crise déclenchée par la pandémie de COVID‑19.

En 2024, le nombre de faillites a atteint un nouveau record pour la période 2007‑2024 avec 8 659 situations de faillites déclarées, soit 18 % de plus qu’en 2023. Cela représente une augmentation de 44.1 % par rapport à 2019, l’année précédant la pandémie. La hausse observée ces dernières années peut en partie s’expliquer par le fait que les mesures adoptées en 2020 pour lutter contre les effets économiques de la pandémie n’ont pas permis d’empêcher certaines entreprises vulnérables de devoir déposer le bilan quelque temps plus tard.

Mesures prises par les pouvoirs publics

Programme public de garanties de prêts

Les autorités fédérales aident les PME efficientes et viables à obtenir des prêts auprès des banques en finançant des sociétés coopératives de cautionnement. Ainsi, les PME ont plus facilement accès aux prêts bancaires. La garantie a une durée maximum de 10 ans et le montant du crédit est plafonné à 1 CHF par entreprise (500 000 millions CHF avant le 1^er juillet 2019). Le taux d’intérêt est fixé par les banques prêteuses et dépend du profil de risque du projet. Outre le taux d’intérêt, l’entreprise verse une commission de 1.25 % à la coopérative de cautionnement.

La Suisse compte quatre coopératives de cautionnement qui aident les PME prometteuses à obtenir des prêts bancaires. Trois de ces coopératives sont régionales ; la quatrième est une structure de périmètre national s’adressant exclusivement aux femmes. Les fonds sont essentiellement destinés à financer le fonds de roulement, l’expansion, les investissements ou le démarrage d’une activité. En cas de défaillance, la Confédération reverse aux coopératives de cautionnement jusqu’à 65 % des pertes encourues. Fin 2024, le nombre de bénéficiaires s’élevait à 1 668 entreprises pour un encours total de garantie de 292 millions CHF. Le programme a représenté une charge d’environ 190 millions CHF au titre de l’encours et de 12.8 millions CHF au titre des pertes sur cautionnement en 2024, à quoi s’ajoutent 3.2 millions CHF au titre du report de pertes précédentes, soit un ratio net de pertes de 3.14 %. La Confédération prend en outre à sa charge une partie des frais administratifs des coopératives de cautionnement, à hauteur de 3 millions CHF.

Le volume des garanties de prêts n’a cessé d’augmenter sur la période 2007‑2010, pour ensuite se contracter légèrement en 2011, et reprendre sa progression entre 2012 et 2021. Au cours de la période de référence (2007‑2024), il a été multiplié par trois, notamment à la suite de la restructuration des programmes de garantie qui a entraîné une augmentation du montant des risques couverts par l’État (de 50 % à 65 %), ce qui a par la suite provoqué un afflux de demandes de garanties.

Le 22 mai 2019, le Conseil fédéral a décidé l’entrée en vigueur de la révision de la Loi sur les aides financières aux organisations de cautionnement en faveur des PME, laquelle relève le plafond de cautionnement à 1 million CHF à compter du 1^er juillet 2019. L’un des premiers effets de cette révision s’est matérialisé par la hausse du volume de garanties de prêts accordées par l’État, qui est passé de 285 millions CHF fin 2019 à 315 millions CHF fin 2020, soit une augmentation de 10.5 %, jusqu’à culminer à 322 millions CHF en 2021. Le volume a progressivement diminué depuis pour s’établir à 292 millions CHF en 2024, probablement en raison de la « concurrence » exercée par les mesures spéciales liées à la pandémie.

Mesures spécifiques adoptées pour faciliter le financement des PME pendant la crise pandémique

Les crédits transitoires constituaient la principale mesure de soutien mise en œuvre par la Confédération pour répondre aux besoins de liquidités des entreprises dans le contexte de la crise du COVID-19. Dans le cadre de ce dispositif, les petites et moyennes entreprises fragilisées par la crise, notamment, pouvaient déposer auprès de leur banque une demande de crédit représentant jusqu’à 10 % de leur chiffre d’affaires annuel, à concurrence de 20 millions CHF entre le 26 mars et le 31 juillet 2020. Les crédits de base, d’un montant maximal de 500 000 CHF étaient accordés à l’issue d’une procédure rapide et très simple. Ils étaient intégralement garantis par l’État et bénéficiaient d’un taux à 0 %. Les prêts supérieurs à 500 000 CHF étaient garantis à hauteur de 85 % par la Confédération et de 15 % par les banques concernées, et étaient assortis d’un taux d’intérêt de 0.5 % Au total, environ 138 000 crédits de ce type ont été accordés pour un volume global de quelque 17 milliards CHF (16.5 milliards EUR). Ce dispositif a eu de réelles retombées puisqu’environ 23 % des entreprises suisses et, indirectement, un tiers de la population active, en ont bénéficié. Fin 2024, sur les 17 milliards CHF de prêts accordés dans ce cadre, environ 6.2 milliards CHF n’étaient pas encore intégralement remboursés.

Les crédits aux entreprises en phase de démarrage, garantis à hauteur de 65 % par la Confédération et de 35 % par les cantons, constituent une autre mesure de soutien en réponse à la crise du COVID-19. Pendant la période d’application du 7 mai au 31 août 2020, 359 crédits de ce type ont été accordés pour un volume total de 99 millions CHF (96 millions EUR).

De surcroît, en novembre 2020, le programme d’aides aux « cas de rigueur » a été mis en place pour aider les entreprises qui, en raison de la nature de leurs activités économiques, ont particulièrement souffert des conséquences de la crise du COVID. Chaque canton était chargé de concevoir et de mettre en œuvre son propre programme. Les entreprises qui répondaient aux critères d’admissibilité aux « cas de rigueur » pouvaient faire une demande de prêt, de garantie, de cautionnement ou de « contributions à fonds perdu ». Les cantons avaient jusqu’au 31 mars 2022 pour accepter ces demandes. Globalement, à la fin de juin 2023, des contributions à fonds perdu à hauteur de 5.1 milliards CHF (5.2 milliards EUR) avaient été versées à 35 226 entreprises, et 2 100 autres s’étaient vu accorder des garanties, des cautionnements et des prêts à concurrence de 220 millions CHF (226 millions EUR). Les coûts et les pertes de ces dispositifs de soutien régionaux sont principalement couverts par la Confédération suisse.

Réglementation des fintech, blockchain et DLT

Sur le plan juridique, la Suisse ne dispose pas de législation spécifique sur le financement participatif. C’est principalement le droit bancaire qui s’applique à ces activités. La Suisse a néanmoins pris des mesures importantes pour supprimer les obstacles inutiles à l’entrée sur ce marché et ainsi promouvoir l’écosystème des technologies financières (fintech) et des chaînes de blocs (blockchain). Conscient de l’importance des technologies financières, le Conseil fédéral a révisé son ordonnance sur les banques en 2017 et introduit une nouvelle catégorie d’autorisation en 2019 de sorte à simplifier les exigences pour les entreprises acceptant de l’épargne publique. Depuis lors, les entreprises dont les activités ne relèvent pas du cœur de métier des banques peuvent accepter des dépôts du grand public jusqu’à 100 millions CHF à titre professionnel, à condition de respecter certaines exigences simplifiées.

Le Conseil fédéral reconnaît par ailleurs tout le potentiel que présente de la finance durable pour la place financière suisse. L’association des services financiers durables et des technologies numériques (la « fintech verte ») s’avère particulièrement prometteuse. En novembre 2020, la Suisse a créé un réseau de fintech verte et étudie activement les possibilités offertes par ces technologies, en proposant par exemple des simplifications réglementaires pour les technologies d’assurance.

La Suisse est l’un des pays les plus avancés dans le domaine de la technologie des registres distribués (distributed ledger technology, DLT) et de la blockchain, puisqu’elle compte plus de 1000 entreprises dans ce domaine et offre des conditions‑cadres favorables à l’innovation. Le 1^er août 2021, la loi fédérale sur l’adaptation du droit fédéral à l’évolution technologique des registres électroniques décentralisés et l’ordonnance correspondante sont entrées en vigueur. La Suisse a été l’un des premiers pays au monde à avoir donné un cadre légal à la technologie de la chaîne de blocs, offrant ainsi une sécurité juridique qui favorise l’innovation et la croissance.

Graphique 7.1. Tendances du financement des PME et de l’entrepreneuriat en Suisse

Source : Voir le tableau 7.2.

Statlink

Tableau 7.3. Définitions et sources des indicateurs du Tableau de bord pour la Suisse

Indicateur	Définition	Source
Endettement
Encours des prêts aux entreprises, PME	Crédits accordés à l’ensemble des PME (entreprises de moins de 250 salariés, encours)	Base de données de la Banque nationale suisse ; tableaux : Banques, Volume crédits, Crédits accordés aux entreprises, selon la taille de l’entreprise. Total des crédits accordés moins total des crédits accordés aux entreprises employant au moins 250 salariés (www.snb.ch)
Encours des prêts aux entreprises, total	Crédits accordés à l’ensemble des entreprises (encours). Les chiffres pour 2007 et 2008 englobent les prêts aux institutions de droit public.	Base de données de la Banque nationale suisse ; tableaux : Crédits accordés aux entreprises, selon la taille de l’entreprise
Garanties de prêts accordées par l’État, PME	Quatre coopératives de cautionnement offrent des garanties pour les prêts aux PME à concurrence de 500 000 CHF. Le gouvernement fédéral couvre 65 % du risque et une partie des frais administratifs. Par ailleurs, quatre coopératives de cautionnement ont proposé pendant la pandémie (entre le 26 mars et le 31 juillet 2020) des garanties pour les crédits transitoires aux entreprises pouvant représenter jusqu’à 10 % de leur chiffre d’affaires annuel, à concurrence de 20 millions de CHF. Les crédits de base, d’un montant maximal de 500 000 CHF ont été accordés à l’issue d’une procédure rapide et très simple. Ces crédits sont intégralement garantis par la Confédération et sont assortis d’un taux zéro. Les crédits supérieurs à 500 000 CHF sont garantis à hauteur de 85 % par la Confédération et de 15 % par les banques concernées, et sont assortis d’un taux d’intérêt de 0.5 %. Au total, environ 138 000 crédits de ce type ont été accordés pour un volume global de quelque 17 milliards CHF (17 milliards EUR). Environ 23 % des entreprises suisses ont bénéficié de ce programme.	Données administratives des coopératives de cautionnement
Prêts non performants, total	PNP, en % du total des prêts aux entreprises	Banque mondiale, prêts bancaires non performants/total des prêts bruts (%), https://data.worldbank.org/indicator/FB.AST.NPER.ZS
Taux d’intérêt, PME	Taux d’intérêt, en fin d’année, appliqué aux nouveaux crédits d’investissement à taux fixe d’un montant inférieur à 1 million CHF	Base de données de la Banque nationale suisse ; tableaux : Taux d’intérêt appliqués aux nouveaux contrats de crédit, selon le produit et le montant, valeur moyenne en décembre
Taux d’intérêt, grandes entreprises	Taux d’intérêt, en fin d’année, appliqué aux nouveaux crédits d’investissement à taux fixe d’un montant supérieur à 1 million CHF	Base de données de la Banque nationale suisse ; tableaux : Taux d’intérêt appliqués aux nouveaux contrats de crédit, selon le produit et le montant, valeur moyenne en décembre
Écart de taux d’intérêt	Écart entre le taux d’intérêt en fin d’année appliqué aux crédits d’investissement d’un montant inférieur à 1 million CHF et à ceux d’un montant égal ou supérieur à 1 million CHF	Base de données de la Banque nationale suisse : Taux d’intérêt appliqués aux crédits d’investissement compris entre 50 000 CHF et 1 million CHF (moyenne) moins les taux d’intérêt appliqués aux crédits d’investissement compris entre 1 million CHF et 15 millions CHF (moyenne) en décembre
Garanties fournies, PME	Créances gagées sur la clientèle de PME par rapport à l’ensemble des créances sur la clientèle de PME	Base de données de la Banque nationale suisse ; tableaux : Banques, Crédits accordés aux entreprises, selon la taille de l’entreprise ; créances gagées sur la clientèle (prêts hypothécaires et prêts garantis) par rapport à l’ensemble des créances sur la clientèle pour ce qui concerne les PME (moins de 250 salariés, entités publiques incluses)
Taux d’utilisation	Prêts aux PME utilisés par rapport aux prêts aux PME accordés	Base de données de la Banque nationale suisse ; tableaux : Banques, Volume crédits, Crédits accordés aux entreprises, selon la taille de l’entreprise. Total des lignes de crédit accordées et utilisées moins total des lignes de crédit accordées aux entreprises employant au moins 250 salariés (www.snb.ch)
Financements non bancaires
Capital‑risque et capital‑développement	Investissements de capitaux d’amorçage, de démarrage, de consolidation et de développement	Invest Europe (anciennement EVCA Yearbook), European Private Equity Activity Data 2024, Investment-Market statistics by country
Autres indicateurs
Retards de paiements interentreprises	Retards de paiement entre entreprises	Intrum, Indice de paiement européen, European Payment Report, Suisse 2024
Faillites, PME	Nombre de faillites	Creditreform, Presseletter 6. Mai 2025, faillites d’entreprises en Europe en 2024